Sparkalkylator Deluxe

Sveriges mest exakta sparkalkylator?

MyDividends

Verktyg för din utdelningportfölj

Global Multi Strategy

Flest aktier vinner?

z2036 Global Future

Värdeutveckling 3 år

z2036 Global Dividend 1.2xL

Värdeutveckling 3 år

z2036 Global Dividend Growth

Värdeutveckling sen 2016-10-03

z2036 Nordic Small Cap

Värdeutveckling 3 år

2015-01-31

Portföljrapport januari 2015

Dags att sammanfatta januari för ett urval av familjens portföljer; frun och barnens kapitalförsäkringar.


Ca 4% till en relativt låg risk måste anses vara riktigt bra även om index utvecklats starkare. Som jag nämnt tidigare är riskjusterad avkastning mer intressant än att skugga index. Barnens sparhorisont är ca 5-10 år så där tycker jag mixen preferensaktier och stamaktier passar bra och möjliggör 100% investering. För fruns "pensionssparande" i kapitalförsäkringen så är fördelningen likartad men tanken är att löpande växla "preffar" mot stamaktier när bra köptillfällen ges då spartiden är ca 25 år.

Om man tittar på portföljernas vinnare så seglade Nordea upp till förstaplatsen i och med deras utdelningschock i veckan.

Det är en liten tröst mot årsbeskedet för sonens Nordea Globalfond som han har haft i ca 15 år som kom i veckan. Utveckling: -34%! Nog för att det var en tillväxtmarknadsfond från början, men jag gissar att stora fondavgifter har stor del i detta också...


Att det är högutdelare på denna lista är inte så konstigt då portföljerna nästan uteslutande består av sådana. 

När vi tittar tillbaka på 2015 i framtiden tror jag att det kommer benämnas som utdelningarnas år då rapportperioden hittills fokuserat mycket på dessa före resultatet i många fall. Förmodligen är det även lågränteläget som är orsak till detta fenomen.

Februari kan nog starta volatilt då Grekland kanske gör en default och USA-börsen börjar svikta. Min gissning är sidledes utveckling totalt då jag tror många investerare håller innehav över utdelningarna som är i perioden mars till maj.

2015-01-29

Månadens aktie(r): Betsson och MQ

Då var det dags för barnen att placera sitt månadssparande i varsin aktie.

En del av sparandet kommer från mormor, en del från oss föräldrar och den sista delen från barnens månadspeng då de nyttjar deras förmånliga sparoption.

Vill betona att det handlar om mindre belopp (< barnbidraget) då jag inte tror man gör barnet en tjänst om man sparar för stora summor öronmärkta för dem.

Här var månadens kandidater:

Kandidat#1 - Byggmax

Bra trend och fin uppstuds från under 50.


Kandidat#2 - Betsson

Litet utbrott över trendlinjen? Köp på rekyl borde vara bra risk/reward.


Kandidat#3 - MQ

Lite slagigt senaste månaden, x-dag snart vilket kan bjuda på bra entry då jag gissar på dipp efter utdelningen avskiljs.


Dottern: Hmm, det blir MQ då jag gillar HM och kläder.

Sonen: Kör på Betsson, folk gillar att gambla.

Jag börjar ana ett mönster här...

Uppföljning av tidigare månadens aktie

Här kommer en liten tabell om hur tidigare val har utvecklat sig:

MånadAktieNuUtveckling
November, 2014Starbreeze10.376.85-33.94%
November, 2014HM292.5336.415.01%
December, 2014Clas Ohlson124.5127.52.41%
January, 2015KnowIT5249-5.77%
February, 2015Betsson
February, 2015MQ

Dotterns HM sticker ut på plussidan och Sonens Starbreeze på nedsidan.

Totalt tuffar barnens portföljer på bra (kanske inte så svårt i bull-market) och utdelningar trillar in löpande vilka återinvesteras när köplägen ges.

2015-01-26

Uppskjuten reavinst efter bostadsförsäljning

Många av oss som varit med på bostadsmarknaden ett tag har säkerligen ett uppskovsbelopp med upplupen reavinst. För många år sen var det ingen ränta på uppskovsbeloppet och då var det en no-brainer att inte betala reavinsten då det var att betrakta som ett räntefritt lån.

Men får några år sedan infördes en schablonränta på 0,5% av uppskovsbeloppet vilket motsvarar 3,25% bruttoränta i ett lån på den öppna marknaden. I dagens lågränteklimat är det sannolikt lönsamt att betala av skatten på reavinsten även om man belånar sin bostad för detta syfte.



Räkneexempel:

Uppskovsbelopp på 1 000 000.

Upplupen reavinstskatt 22% av 1 000 000 = 220 000

Schablonränta 0,5% av 1 000 000 = 5 000

Andel av reavinst 5 000 / 220 000 = 2,27%

Motsvarande bruttoränta 2,27 / 70% = 3,25% (givet 30% ränteavdrag)

Så allt annat lika går breakeven vid 3,25% och om man kan låna för lägre ränta så borde det vara en god affär att betala av reavinstskatten samt det kanske är skönt att slippa ha en skuld till staten.

Saker att beakta innan man slår till (som görs via deklarationen):

  • Minskat ränteavdrag skulle göra det mindre lönsamt
    • Min bedömning är att det inte är sannolikt i närtid att det sker en minskning här då de flesta partier inte vill sänka (undantag MP och enskilda borgerliga politiker)
  • Ändring av reavinstskatten
    • Sannolikheten för en sänkning känns låg även om det skulle underlätta för att öka rörligheten på bostadsmarknaden
  • Räntan stiger och snittar mer än 3,25% över tiden
    • Inte osannolikt historiskt sett men min gissning är att de kommande 5 årens snittränta kommer att understiga 3,25%
  • Om man belånar bostaden, beakta att lånegraden inte stiger över något tröskelvärde
    • Om man inte är sugen på kommande tvångsamortering så kan det vara klokt om man håller sig under 50% lånegrad totalt
  • Går inte att ångra sig när det väl är genomfört
    • Den försiktige skulle kunna lösa en del av skulden
Vi kommer att lösa vår skatteskuld vid kommande deklaration med hjälp av utökat bolån vilket jag hoppas kommer visa sig vara klokt när man utvärderar det i framtiden.


2015-01-24

Flest portföljer vinner...

...eller?

Nja knappast en fördel med många...

Som en följd av olika arbetsgivare genom åren samt att inte ha allt hos ett bolag så har det blivit några portföljer genom åren.

Hade varit skönt om man kunde konsolidera och slå ihop vissa portföljer, speciellt inom tjänstepensionerna men det är tyvärr inte möjligt (ännu). Vidare har jag svårt att avsluta konton då man inte vet om man kommer tillbaka till bolaget i framtiden av olika anledningar.

Vilka portföljer/bolag har vi i familjen då inom sparande (ej medräknat sparkonton)

BolagSparformFörvaltningsformStatusKommentar
SwedbankTjänstepensionFondUnder inbetalning
NordnetTjänstepensionDepåUnder inbetalningLöneväxling
InvesteringssparkontoDepåVilande
KapitalförsäkringDepåVilandeFruns
KapitalförsäkringDepåVilandeSonens
KapitalförsäkringDepåVilandeDotterns
SkandiaAktie-/fonddepåDepåUnder inbetalningBuffert b
InvesteringssparkontoDepåUnder inbetalningBuffert c
TjänstepensionFondFribrev
TjänstepensionTraditionellFribrev
TjänstepensionTraditionellFribrev
TjänstepensionTraditionellFribrev
AvanzaAktie-/fonddepåDepåVilandeMin 1:a depå
KapitalförsäkringDepåUnder inbetalningFruns
KapitalförsäkringDepåUnder inbetalningSonens
KapitalförsäkringDepåUnder inbetalningDotterns
SPPTjänstepensionFondFribrev
TjänstepensionFondFribrev
TjänstepensionTraditionellFribrev
HandelsbankenTjänstepensionFondUnder inbetalning
LänsförsäkringarPrivatpensionFondFribrevFruns
KPATjänstepensionTraditionellFribrev
PensionsmyndighetenPremiepensionFondFribrev

PremiepensionFondUnder inbetalningFruns

Pust...

Räknar man bort de traditionella och de vilande portföljerna med lågt värde så är det fortfarande 17 stycken att förvalta och se över allokeringen regelbundet.

Hur ska man kunna få överblick över alla dessa portföljer?

En variant är att göra en Mind-map. Mind-maps använder jag dagligen i mitt arbete som dokumentationsverktyg och är i mina ögon ett väldigt bra verktyg.


Tror det är läge att göra en översyn över fonderna i respektive portfölj...återkommer med utfallet

2015-01-22

Förhandla bolån...

...är något jag inte gjort de senaste fem åren.



Varför?

Som trogen kund (ca 15 år) hos en svensk storbank (vi kallar den Storbanken) var jag nöjd med det mesta och hade rimliga villkor rakt igenom inklusive bra rabatt på bolån. Jag hade lärt mig att rabatten måste "påminnas"/omförhandlas varje år då det var Storbankens rutin/modell vid den tiden. Inga större problem i och för sig, bara notera datum när dialog kring detta skulle påbörjas och sedan sätta igång.

Åren gick och villkoren var bra, ibland fick man dock utöka med någon tjänst (frugans tjänstepension bland annat) för bibehålla sin "fina" rabatt. Började bli tröttsamt och oförutsägbart men uthärdligt då jag är van förhandlare i ekonomiska sammanhang. Man samlade på sig argument och utvecklade budgetverktyg som de sällan skådat och rabatten var fortsatt konkurrenskraftig.

Sen började det hända något, rabatten blev sämre dock i paritet med konkurrenter. Det var fortfarande inte värt besväret att flytta allt.

Till slut blev rabatten skamlig givet familjens goda ekonomiska ställning (ATH varje år) och till råga på allt hittade jag halvt dolt i villkoren att nu var rabatten tidsbegränsad till 6 månader. Krigsförklaringen var ett faktum och evakuering påbörjades så smått.

Hota med att byta bank? Kan funka men det gjorde det inte för mig när det begav sig. Storbanken konstaterade kallt att det här är läget och har inte hört nånting sen dess (har i och för sig kvar några konton så formellt är relationen inte avslutad).

Innerligt trött på förhandlandet och insikt om undermåliga sparprodukter hos Storbank(erna) så blev tjänsterna utspridda på ett flertal nischbanker, oftast den som hade bäst villkor för aktuell tjänst och så är det än idag, jag tror jag har minst 8 banker och fler om man räknar försäkringsbolagen som ibland tangerar banktjänsterna.

Nåväl, det kan löna sig att förhandla och är man nöjd med sin storbank så tänkte jag ge er mina "gamla" tips som man kan tänka på för att få bra kreditvärdighet/rabatt:

  • Är du en trogen kund?
  • Har du och din eventuella medsökande en bra och stabil arbetsgivare?
    • Antal anställda
    • Kreditbetyg
  • Har ditt engagemang i banken bibehållits och/eller utökats?
  • Bra balansräkning?
    • Tillgångar - skulder
  • Lön?
    • Historisk löneutveckling
  • Budget?
    • Gör en budget med hög detaljgrad
  • Bostadens värde?
    • Kolla med några mäklare och se om värdet har ökat
  • Kolla runt med andra (banker) om rabatter för aktuell referensnivå/märke
Banken har sina parametrar som de går på men genom att visa intresse och lyfta fram utvalda punkter från ovan som gynnar dig så ökar chansen till några extra punkter i rabatt.

Lycka till!

2015-01-18

Månadspeng 2015 - kontrakten påskrivna

Efter relativt okomplicerade förhandlingar så är barnens kontrakt för månadspeng 2015 påskrivna.



Barnen fick hemläxa först att presentera en budgetskiss för året samt fundera på önskat belopp. Sedan utformades kontrakten och mitt första bud som låg nära deras önskemål accepterades utan problem.

Här är 10-åriga dotterns budgetskiss i form av mind-map som bland annat innehåller två stycken dyrare Playmobil-poster som hon skulle vilja spara till

Nytt/ändrat för i år är:

  • Avdrag vid utebliven bäddning och överdrivet stökigt rum då vårt tjat under 2014 inte gett önskad effekt
  • Netflixavgift
  • Justerade tider för släckning och skärmtid för ålder
  • Bindningstid för sparoption utökad till 18 års ålder istället för närmaste årsskifte

Jag försöker hålla mig nära medianen för månadspeng som jag hittat på Swedbanks sajt.

Glädjande är att barnen fortsätter med sitt frivilliga långsiktiga sparande som går till månadens aktie.

Är det överkurs med kontrakt? 

Jag försöker utbilda barnen i ekonomiskt tänkande i ett sammanhang som de kan relatera till och känna att de kan påverka i viss utsträckning. En tänkbar baksida skulle kunna vara att de inte gör någonting utöver kontraktet som inte genererar extrapengar. Så har det inte blivit än så länge men där får man vara på sin vakt beroende på vad som händer.


2015-01-17

Följa index eller god riskjusterad avkastning?

För att aktiv förvaltning ska löna sig så bör man slå index över tiden. Detta är få förunnat men jag tror att en enskild sparare har större chans än en fondförvaltare då man kan ha friare placeringsmandat och har lättare att omallokera.

Är mitt mål att slå index? 

Inte primärt, jag söker hellre en god riskjusterad avkastning med realiserad avkastning (utdelningar) och att kapitalet växer sakta men säkert med hjälp av reinvestering som ger ränta-på-ränta.

Hur uppnår man detta?

Ett alternativ är hedgefonder men där avskräcker avgifterna samt att det finns ingen garanti på fortsatt framgång då den finansiella spelplanen förändras allt snabbare nu för tiden tycks det som.

Tills vidare tror jag på min modell Utdelningsbaserad 100% aktier så länge resultatet är godkänt och vi befinner oss i lågräntemiljö.

Godkänt resultat?

Jag tänker att över 5% realiserad avkastning är godkänt och över 10% (varav 5% realiserad) väl godkänt.

Hur har det gått jämfört med index?

Jag tar mätpunkt på senaste månaden då köpen har skett löpande under hösten och det är på senare tid som portföljerna har blivit fullt investerade.

Löneväxlingsportföljen

I mitt tycke en trevlig uppåtgående trend där rekylerna på index parerats väl.

Barnens- och frugans portföljer

Även här är utvecklingstrenden tilltalande och skulle det fortsätta så här så blir resultatet på årsbasis fantastisk riskjusterad avkastning.

Nu ska man inte ropa hej efter så kort tid och på en enstaka mätpunkt men jag tror att detta kan funka över tiden, vad tror ni?


2015-01-13

Ytterligare omallokering löneväxlingsdepån - ökat risken och YOC

Min jakt på en fin utdelningskalender börjar kanske gå till överdrift men jag hade grubblat någon dag på en tänkbar omallokering och idag slog jag till stort i min löneväxlingsdepå.

Löneväxlingsdepån är historiskt sett den portfölj som jag tagit högst risk i då den ska vara "grädde på moset" när det väl är dags för pensionering.

Jag startade den för ca 5 år sedan och låg inledningsvis i diverse fonder som gick hyfsat i enlighet med övriga världen vid den tiden. Efter något år sålde jag alla fonder då jag tyckte det skakade lite väl mycket i Euroland och låg likvid under en tid.

Sen kom en period av periodisk swingtrading med ETF:er och enskilda aktier (XACT Bull/Bear, HM, Ericsson, SEB, SHB, Apple för att nämna några). Det blev blandad framgång med lite plus totalt sett men med relativt höga courtagekostnader. Så här i efterhand kan man konstatera att jag gjorde det klassiska att ta hem vinster för snabbt och förluster för sent. Då fasen avslutades med ett plusresultat tänkte jag att nu ska jag placera i något mer stabilt som inte kräver ständig tillsyn - utdelningsaktier.

Utdelningsfasen inleddes med nyemissionen av Amasten preferensaktier (8% YOC) i början på sommaren i år och har varit framgångsrik sen dess, givetvis med stöd av börsens utveckling i stort och lågräntemiljön. Oavsett vad som händer framöver med konjunktur och annat så är det utdelningsaktier jag känner mig mest bekväm med då strategin kräver något mindre övervakning jämfört med swingtradingen och utdelningarna ger realiserad avkastning löpande.

Nog om detta, som ni kanske förstår är jag glad amatör på detta även om jag följt börsen till och från i över 2 decennier. Så dagens omallokering är inget jag rekommenderar generellt och inget jag gör i resten av familjens portföljer.

Sålt: Klövern Pref, Hemfosa Pref och Akelius Pref

Köpt: Amasten Pref, SAS Pref och Frontier Communications

Så med andra ord har jag ökat risk samt YOC.

Amasten Pref
  • I mitt tycke en prisvärd preferensaktie (YOC 7,1%) som har bra villkor för inlösen, borde klara sig bra givet att det inte blir en total krasch av fastigheter eller extrema räntehöjningar.

SAS Pref
  • Vad kan man säga? Osäker framtid på lång sikt men stark trafikrapport senast och lägre bränslekostnader fick risk/reward att kännas gynnsam för stunden (YOC 11,3%)

Frontier Communications
  • Ett sorts amerikanskt "Telia" (YOC 5,9%) som tekniskt sett ser stark ut i grafen och har låg Beta. Framtid oviss, har inte gjort någon större hemläxa här men tyckte risk/reward kändes rimlig givet positionens storlek.

Så dessa manövrar ökade portföljens YOC till drygt 6% och möjliggör en jämn månadsutdelning.

Fördelning stam- och preferensaktier
Fördelning stamaktier

Nu när jag uppnått mitt mål med jämna månadsutdelningar så låter jag nog detta ligga till sig ett tag givet att risknivån inte ökar i någon större utsträckning. Eventuell rekyl i USA kanske kan kompenseras av starkare dollar. Att få premieförstärkning på 0,5% månadsvis från utdelningarna utöver arbetsgivarens 6% känns i alla fall bra.


2015-01-07

Omallokering löneväxlingsdepån

Gjort lite affärer idag i min löneväxlingsdepå i enlighet med mina allokeringsstrategier utdelningsbaserad och utdelningsfinansierat månadssparande i index.

Får väl medge att tanken kring att erhålla utdelning varje månad var lite drivande i omallokeringen vilket återstår att se huruvida det var ett klokt incitament.

Sålt Amasten pref och Telia, köpt Pfizer och McDonalds vilket ger följande utdelningskalender:


Lyckats jämna ut utdelningsbeloppen så att det blir samma alla månader utom mars, juni, september och december. Känns bra att växla lite preferens- mot stamaktier även om man kan fundera över timingen att köpa amerikanska aktier nu då dollarn är hög. Pfizer och McDonalds tror jag har kan utvecklas bra på både lång och kort sikt och direktavkastningen är relativt god. Nackdelen är att yield on cost för hela portföljen minskar till strax under 5%.


2015-01-06

Månadens aktie - KnowIT

Då var det dags igen för barnen att välja månadens aktie i deras månadssparande.

Temat denna gång var tjänster/resor och jag vaskade fram tre kandidater: UTG, Hifab och KnowIT.

Kandidat #1 - Unlimited Travel Group (UTG)


UTG äger, små till mellanstora, specialiserade rese- och konferensföretag som möter nischade krav på kvalitativa upplevelser.

Ordinarie direktavkastning på ca 5% och med bonusutdelning 10%. Ligger i en stark positiv trend i 3-månadersgrafen och borde kunna vara bra på lång sikt då jag gissar att deras nisch kommer att ha tillväxt framöver.

Kandidat #2 - Hifab Group


Hifab Group är ett projektledningsföretag som arbetar med energibesparingsprojekt och energieffektivisering vid ny- och ombyggnationer.

Förväntad direktavkastning på ca 6%. Negativ trend och dålig omsättning i aktien, Vändpunkt här runt 6 kr?

Kandidat #3 - KnowIT


Know IT är ett konsultbolag verksamt inom verksamhetsutveckling och systemutveckling. 

Förväntad direktavkastning på ca 7%. Stigande trend och begränsad nedsida/risk?

Hur går det till?

Barnen får kika på informationen ovan och sedan välja varsin kandidat.

Dottern & Sonen samstämmigt efter några sekunders betänketid: "KnowIT låter bra och känns vettigast, kurvan pekar att rätt håll"

Så barnen väljer båda KnowIT som Månadens aktie.

Man kan nog hitta entry nära 50 då det skakar lite på börserna i skrivande stund.

Jag kommer framgent att redovisa hur tidigare månadens aktie fallit ut fram tills nu så att barnen (och ni läsare) kan reflektera över utvecklingen och kanske dra någon lärdom.


2015-01-03

Genomsnittliga statslåneräntan 2014

God fortsättning på det nya (spar)året alla bloggläsare!

Jag är nyss hemkommen från svenska fjällvärlden efter en skön familje- och skidsemester. Utifrån snötillgången skulle jag inte köpa aktier i SkiStar just nu...

Även om den inte är officiellt fastställd så kan man redan nu anta att den genomsnittliga statslåneräntan blir 1,62% för 2014. Denna ränta används för att beräkna avkastningsskatt för privata- och tjänstepensioner till skillnad från Statslåneräntan sista november som används för ISK och KF.


Då avkastningsskatten är 15% multiplicerat med den genomsnittliga statslåneräntan 1,62% så får man siffran 0,243% att multiplicera med försäkringsvärdet per årsskifte för att fastställa skattebeloppet. Lite märkligt kan man tycka att skatten nästan blir lika hög som för ISK/KF  (0,27%) men det är "by design" där räntenivån sista november avgör skattebeloppet för dessa istället för snittet. På privat- och tjänstepension slipper man i alla fall skatt på insättningarna om det är till någon tröst.